Cómo puede evitar el seguro hipotecario privado

Hay muchas tarifas asociadas con la compra de una casa, desde inspecciones hasta tasaciones y seguros. La mayoría de los compradores no quieren gastar más de lo necesario, por lo que es una buena práctica investigar un poco para averiguar exactamente lo que está pagando y evitar costos innecesarios.

Si está en el mercado para comprar una casa, un costo con el que probablemente se ha topado y que podría haberlo dejado confundido es el seguro hipotecario privado o PMI. Lo más probable es que, si está pagando menos del 20 %, se le pedirá que asuma el PMI.

En esta publicación, explicaremos qué es el PMI y por qué puede ser necesario, cómo puede evitarlo y veremos la estructura de costos total del PMI frente a un pago inicial más alto.

¿Cuándo y por qué se requiere PMI?

El seguro hipotecario privado (PMI, por sus siglas en inglés) es una póliza de seguro destinada a proteger a los prestamistas de que un comprador no cumpla con su préstamo. En la mayoría de los casos, si obtiene una hipoteca y paga menos del 20 %, deberá pagar el PMI.

Esto ayuda a asegurar que el prestamista pueda recuperar el costo del préstamo si usted no hace sus pagos y la casa entra en ejecución hipotecaria. Pero si puede evitar este costo pagando 20 % o más, ¿por qué la gente lo obtiene? Esto se debe a que poner un porcentaje más bajo le permite obtener un préstamo mucho más rápido de lo que lo haría de otra manera.

Formas de evitar pagar el PMI

Haga un pago inicial 20 %

La solución más simple y obvia para evitar pagar PMI es poner 20 % al sacar un préstamo convencional. Ese pago inicial más alto reducirá el costo mensual de su hipoteca y, por lo general, generará una tasa de interés más baja. También comenzará su préstamo con al menos 20 % de capital y potencialmente podrá acortar el plazo de su préstamo ya que está financiando menos.

Aceptar una tasa de interés más alta

Es posible que tenga la opción de financiar a una tasa de interés superior a la del mercado, con la condición de que el prestamista asuma el costo del seguro hipotecario privado. Esto se llama seguro hipotecario pagado por el prestamista. Si bien puede sonar bien, querrá ver una comparación lado a lado del préstamo con la mejor tasa con PMI y el programa pagado por el prestamista que se le ofrece. Asegúrese de compararlos minuciosamente, incluido el costo total de cada préstamo.

Usa un préstamo 80 - 10 - 10

Un 80 - 10 - 10 , o "préstamo superpuesto", le permite cubrir el 90 % del precio de su vivienda entre 2 préstamos: uno que cubre 80 % de la casa y otro que cubre un 10 % de pago inicial, junto con 10 % en efectivo de usted. Esta estructura le permite evitar la necesidad de PMI.

Préstamos VA

Los préstamos respaldados por el Departamento de Asuntos de Veteranos, comúnmente conocidos como Préstamos VA , no necesitan ningún pago inicial y tampoco requieren PMI. Estos están disponibles para los miembros actuales de las fuerzas armadas y los veteranos.

Financiamiento a través de un Programa de Bonos del Estado

Hay muchos programas de bonos estatales diseñados para abordar las barreras típicas que impiden que los compradores primerizos y los que ascienden de categoría puedan alcanzar sus objetivos. Aprenda cómo encontrar un programa para usted, y también podrá evitar o reducir los costos de su seguro hipotecario.

¿Debe hacer un pago inicial más alto para evitar el PMI?

No existe una fórmula mágica que lo ayude a responder esta pregunta, pero podemos brindarle orientación sobre lo que debe considerar. En lugar de mirar estrictamente el monto en dólares que pagará por el PMI en comparación con su pago inicial, es mejor considerar su flujo de efectivo mensual.

Puede usar estas preguntas para ayudar a guiar su toma de decisiones:

• Si hago un pago inicial mayor, ¿dejo suficiente margen en mis ahorros para cubrir gastos imprevistos de propiedad de vivienda ?
• ¿La adición del PMI al costo mensual de mi hipoteca me coloca en un rango en el que me sentiría abrumado por el pago de mis facturas?

Dejar de pagar el PMI después de alcanzar el 20 % de capital

Una vez que haya pagado el 20 % del costo de su casa, conocido como 20 % de participación accionaria, es posible que pueda deshacerse del PMI a través de refinanciando su hipoteca . Por lo general, hay costos de cierre asociados con el refinanciamiento, por lo que es mejor compararlos con el costo de su PMI para asegurarse de que sea un ahorro de costos. Algunos préstamos también le permiten solicitar la cancelación del PMI una vez que haya alcanzado el 20 % de participación accionaria. Lo mejor es comunicarse con su prestamista o administrador de préstamos para obtener más información sobre cómo cancelar el PMI, ya que pueden decirle qué opciones están disponibles según los términos de su préstamo.

Otro hito importante a tener en cuenta es que la Ley Federal de Protección de Propietarios de Viviendas (HPA) requiere que los prestamistas cancelen el PMI una vez que la hipoteca relación LTV cae a 78 %. Esto sucede cuando su pago inicial más el capital del préstamo que ya pagó es igual al 22 % de su precio de compra.

Si bien el PMI puede parecer intimidante, nuestro objetivo es capacitarlo con una comprensión básica y prepararlo para tomar las mejores decisiones financieras cuando se trata de comprar su casa.

No tiene que sopesar hacer un pago inicial más alto o tener en cuenta el PMI por su cuenta. Nuestro equipo trabajará con usted para comprender sus necesidades hipotecarias y brindarle opciones que funcionen para usted. Comuníquese hoy para comenzar su viaje hipotecario.