Cómo deshacerse del PMI

Comprar una casa es uno de los mayores hitos financieros que alcanzarás en tu vida, y conlleva una variedad de gastos iniciales y continuos. Si su pago inicial es inferior al 20 % al financiar con un préstamo convencional , es posible que haya notado el cargo adicional en sus pagos hipotecarios mensuales denominado Seguro Hipotecario Privado (PMI, por sus siglas en inglés).

Si bien el seguro hipotecario privado (PMI) facilita la adquisición de una vivienda al permitir que los compradores la adquieran con un pago inicial menor, la mayoría de los compradores desean evitar pagar más de lo necesario. La buena noticia es que el seguro hipotecario privado (PMI) no siempre es un gasto permanente. Dependiendo de su préstamo y de la cantidad de capital que haya acumulado en su vivienda, es posible que pueda eliminar el seguro hipotecario privado (PMI) una vez que cumpla con ciertos requisitos.

En esta guía, repasaremos qué es un PMI, por qué es necesario y las diferentes maneras en que puede eliminar el PMI de sus pagos hipotecarios mensuales.

¿Qué es PMI?

El seguro hipotecario privado (PMI, por sus siglas en inglés) es un tipo de póliza de seguro hipotecario que tiene como objetivo proteger a los prestamistas en caso de que un comprador incumpla con el pago de su préstamo. Por lo general, se requiere un seguro hipotecario privado (PMI) cuando se compra una vivienda con un préstamo convencional y se realiza un pago inicial inferior al 20 %.

Aunque muchos compradores consideran el seguro hipotecario privado (PMI) como un gasto adicional, cumple una función importante. En lugar de esperar años para ahorrar un pago inicial 20 %, el seguro hipotecario privado (PMI) permite a muchos compradores calificar para una hipoteca antes y comenzar a acumular capital a través de la propiedad de una vivienda.

PMI vs. MIP: ¿Cuál es la diferencia? 

Una de las preguntas más frecuentes entre los compradores de vivienda es: ¿cuál es la diferencia entre PMI y MIP? La prima del seguro hipotecario (MIP ) es una protección financiera que se implementa para proteger a los prestamistas en caso de que los prestatarios incumplan con sus pagos hipotecarios, específicamente en el caso de los préstamos FHA.  

Si bien ambas son formas de seguro hipotecario, se aplican a diferentes tipos de préstamos y siguen reglas diferentes.

¿Cómo puedes deshacerte del PMI?

No existe una única forma de eliminar el PMI. Dependiendo de su hipoteca, el valor de su vivienda y la cantidad de capital que haya acumulado, existen varias maneras posibles de eliminar el seguro hipotecario privado (PMI) .

Solicitar la eliminación del PMI al 80 % LTV

Muchos propietarios pueden solicitar la cancelación del seguro hipotecario privado (PMI, por sus siglas en inglés) una vez que el saldo de capital impagado de su hipoteca alcanza 80 % del valor original de la vivienda.

Sin embargo, alcanzar un LTV 80 % no elimina automáticamente el PMI. Normalmente, deberá solicitar la cancelación a la entidad que administra su préstamo y cumplir con todos los requisitos aplicables. Esto puede incluir estar al día con los pagos de la hipoteca y demostrar que no existen gravámenes adicionales sobre la propiedad.

Dado que los requisitos de cada préstamo pueden variar, es recomendable ponerse en contacto con la entidad que gestiona su préstamo si cree que ha alcanzado este hito.

Eliminación automática del PMI al 78 % de LTV

Si usted no solicita la cancelación del seguro hipotecario privado (PMI), la ley federal generalmente exige que los prestamistas cancelen automáticamente el PMI una vez que el saldo de su hipoteca alcance 78 % del valor original de la vivienda, siempre que esté al día con sus pagos hipotecarios.

Para muchos propietarios, esto significa que el seguro hipotecario privado (PMI) podría eliminarse automáticamente sin necesidad de presentar una solicitud. Aun así, conviene llevar un registro del saldo de tu préstamo para saber cuándo puede producirse este hito.

Saber cuál es tu situación también puede ayudarte a determinar si reúnes los requisitos para eliminar el seguro hipotecario privado (PMI) incluso antes.

Valoración de la vivienda

En algunos casos, el aumento del valor de las viviendas puede permitir a los propietarios eliminar el seguro hipotecario privado (PMI) antes de lo previsto.

Si el valor de mercado de su vivienda ha aumentado significativamente desde que la compró, o si ha realizado mejoras que incrementan considerablemente su valor, es posible que haya acumulado capital más rápido de lo que sugeriría el saldo de su hipoteca por sí solo.

Dependiendo de los requisitos de su préstamo, la entidad que lo administra podría permitir una nueva tasación para determinar si el valor actual de su vivienda justifica la eliminación del seguro hipotecario privado (PMI).

No todos los propietarios de viviendas cumplirán los requisitos para esta opción, y la elegibilidad depende de su préstamo y de las directrices del inversor. Si el valor de su vivienda se ha revalorizado considerablemente, conviene preguntar a la entidad que gestiona su préstamo si una nueva tasación podría ayudar a determinar si cumple los requisitos para obtener un nuevo crédito.

Amortizar su hipoteca más rápido

Si su objetivo es eliminar el seguro hipotecario privado (PMI) lo antes posible, realizar pagos adicionales al capital de su préstamo puede ayudarle a acumular capital más rápidamente. Dado que su relación préstamo-valor (LTV) se basa en la cantidad que aún debe en comparación con el valor de su vivienda, reducir el saldo principal más rápidamente puede permitirle alcanzar la LTV requerida para eliminar el PMI antes de lo previsto.

Antes de realizar pagos adicionales, confirme con la entidad que administra su préstamo que los fondos adicionales se aplicarán directamente al saldo principal de su préstamo. También es buena idea preguntar cómo esos pagos pueden afectar el plazo para la eliminación del seguro hipotecario privado (PMI).

Refinanciar su hipoteca

Para algunos propietarios, la refinanciación puede ser otra forma de eliminar el seguro hipotecario privado (PMI).

Si tu casa'Si el valor de su propiedad ha aumentado o ha acumulado suficiente capital, refinanciar con un nuevo préstamo convencional podría permitirle calificar sin seguro hipotecario privado (PMI). Sin embargo, la refinanciación no es la solución adecuada para todos.

Antes de refinanciar, considere factores como:

• Su tasa de interés actual en comparación con las tasas de mercado actuales. 

• Costos de cierre asociados a un nuevo préstamo 

• ¿Cuánto tiempo planeas quedarte en tu casa? 

• Si el ahorro mensual compensa el costo de la refinanciación 

Su asesor de préstamos puede ayudarle a comparar sus opciones y determinar si refinanciar o esperar para eliminar el seguro hipotecario privado (PMI) es la mejor decisión financiera.

¿Cómo saber si reúne los requisitos para eliminar el seguro hipotecario privado (PMI)?

La situación de cada propietario es única, pero si usted tiene una hipoteca convencional, estas preguntas pueden ayudarle a determinar si ha llegado el momento de ponerse en contacto con la entidad que gestiona su préstamo.

Pregúntese:

• ¿Mi hipoteca es un préstamo convencional? 

• ¿Estoy al día con los pagos de mi hipoteca? 

• ¿He acumulado al menos 20 % de capital en mi vivienda, basándome en el valor original de mi préstamo o en el valor actual de mi vivienda, si corresponde? 

• ¿Ha aumentado significativamente el valor de mi casa desde que la compré? 

• ¿He realizado mejoras que puedan haber aumentado el valor de mi vivienda? 

• ¿He hablado con la entidad que administra mi préstamo sobre las opciones para eliminar el seguro hipotecario privado (PMI)? 

Aunque creas que cumples con los requisitos, siempre es mejor ponerte en contacto con la entidad que gestiona tu préstamo. Pueden explicarle los requisitos específicos de su préstamo e informarle qué documentación, si la hubiera, es necesaria para iniciar el proceso de eliminación del seguro hipotecario privado (PMI).

¿Qué es el LTV y por qué es importante?

Uno de los términos más importantes que encontrará al aprender cómo eliminar el PMI es la relación préstamo-valor , comúnmente llamada LTV .

El índice LTV compara la cantidad que aún debes de tu hipoteca con el valor de tu vivienda. Los prestamistas utilizan este porcentaje para medir cuánto capital has acumulado en tu vivienda.

A medida que disminuye el saldo de su hipoteca, o si aumenta el valor de su vivienda, su relación préstamo-valor (LTV) generalmente disminuye.

Por ejemplo:

• Valor de la vivienda: $ 500,000 

• Saldo restante de la hipoteca: $ 425,000 

Su LTV sería 85 % .

Este número es importante porque desempeña un papel fundamental a la hora de determinar cuándo usted puede optar a eliminar el seguro hipotecario privado (PMI) de su hipoteca convencional.

¿Pagar el seguro hipotecario privado (PMI) siempre es algo malo?

Es fácil pensar en el seguro hipotecario privado (PMI) como un gasto mensual más, pero es importante recordar por qué existe.

Para muchos compradores de vivienda, especialmente para quienes compran por primera vez, ahorrar el 20 % del pago inicial puede llevar años. El seguro hipotecario privado (PMI) permite a los compradores que cumplen los requisitos adquirir una vivienda con un pago inicial menor, en lugar de retrasar la compra de una vivienda mientras continúan ahorrando.

En muchos casos, las ventajas de comprar antes, como empezar a acumular patrimonio, echar raíces en una comunidad y beneficiarse potencialmente de la futura revalorización de la vivienda, pueden compensar el coste temporal del seguro hipotecario privado (PMI).

En lugar de ver el PMI como dinero "desperdiciado", considérelo como una herramienta que puede ayudarle a lograr ser propietario de una vivienda antes. Una vez que hayas acumulado suficiente capital y cumplas con los requisitos de tu préstamo, es posible que tengas la oportunidad de retirarlo.

Preguntas frecuentes (FAQ) sobre PMI

Si bien el seguro hipotecario privado (PMI) puede ayudar a que la compra de una vivienda sea posible con un pago inicial menor, no tiene por qué ser una parte permanente de su hipoteca. Al comprender los entresijos de un seguro hipotecario privado (PMI, por sus siglas en inglés), podrá tomar medidas para reducir estos costes adicionales a medida que se adentra en el mundo de la compra de una vivienda.

Si te preguntas si reúnes los requisitos para eliminar el seguro hipotecario privado (PMI) o si estás planeando comprar una vivienda y quieres entender tus opciones de seguro hipotecario, un asesor hipotecario experto de First Heritage Mortgage puede ayudarte. Comience con una consulta gratuita para que podamos explicarle sus opciones y responder a todas sus preguntas, de modo que pueda tomar decisiones informadas que respalden sus objetivos a largo plazo de ser propietario de una vivienda.